近日，深圳市中裝建設(shè)集團(tuán)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“ST中裝”）迎來(lái)重整投資人，刺激ST中裝股價(jià)連續(xù)上漲。截至3月10日收盤，ST中裝股價(jià)報(bào)3.67元/股，漲幅4.86%。在股價(jià)波動(dòng)背后，進(jìn)入3月，ST中裝連續(xù)發(fā)布多條公告，涉及控股股東部分股份凍結(jié)、實(shí)際控制人部分股份被司法拍賣、股票交易異常波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)提示、與重整投資人簽署《重整投資協(xié)議》等。
ST中裝業(yè)績(jī)預(yù)告顯示，2024年公司預(yù)虧損13.6億元至16.6億元，因公司處于預(yù)重整程序中，且主要銀行賬戶被凍結(jié)，對(duì)公司的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)產(chǎn)生了一定影響，資金鏈緊張。此外，ST中裝因涉嫌信息披露違法違規(guī)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，工作仍在進(jìn)行中。此番迎來(lái)重整投資人，公司股價(jià)上漲，能否給ST中裝帶來(lái)轉(zhuǎn)機(jī)？
迎重整投資人，股價(jià)上漲
3月7日，ST中裝股價(jià)結(jié)束連續(xù)兩日的跌停，收盤時(shí)漲停，漲停價(jià)格為3.50元/股，漲幅為5.11%。消息面上，3月6日，ST中裝發(fā)布公告稱，ST中裝與上海恒涔企業(yè)管理咨詢有限公司、上?？岛悱h(huán)境股份有限公司及預(yù)重整管理人簽署了《重整投資協(xié)議》。在本次重整中，ST中裝將實(shí)施資本公積金轉(zhuǎn)增股本，共計(jì)轉(zhuǎn)增不超過(guò)10億股。如果可轉(zhuǎn)債全部轉(zhuǎn)股，轉(zhuǎn)增完成后，ST中裝的總股本增至不超過(guò)19.50億股。重整投資人認(rèn)購(gòu)轉(zhuǎn)增股份的每股對(duì)價(jià)為市場(chǎng)參考價(jià)的50%，計(jì)1.552元/股。
風(fēng)險(xiǎn)提示稱，ST中裝能否進(jìn)入正式重整程序存在重大不確定性：公司目前處于預(yù)重整階段，但尚不代表公司正式進(jìn)入重整程序，后續(xù)進(jìn)入重整程序需要法院在裁定受理重整申請(qǐng)前，逐級(jí)報(bào)送最高人民法院審查。其間，上市公司所在地人民政府向中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)通報(bào)情況，中國(guó)證監(jiān)會(huì)作出意見。最高人民法院收到中國(guó)證監(jiān)會(huì)的意見和受理法院逐級(jí)報(bào)送的報(bào)告后，審查決定是否批復(fù)同意受理上市公司重整案件，因此預(yù)重整程序被受理并不意味著公司最終能進(jìn)入正式重整程序。截至本公告披露日，公司尚未收到法院關(guān)于進(jìn)入重整程序的相關(guān)法律文書，且正因涉嫌信息披露違法違規(guī)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，因此公司后續(xù)能否進(jìn)入正式重整程序仍存在重大不確定性。
公告同時(shí)稱，ST中裝股票存在終止上市的風(fēng)險(xiǎn)，如果法院正式受理申請(qǐng)人對(duì)公司的重整申請(qǐng)且重整順利實(shí)施完畢，將有利于改善公司資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，提升持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力，推動(dòng)公司健康、可持續(xù)發(fā)展；即使法院正式受理重整申請(qǐng)，后續(xù)仍然存在因重整失敗而被宣告破產(chǎn)并被實(shí)施破產(chǎn)清算的風(fēng)險(xiǎn)。如果公司因重整失敗而被宣告破產(chǎn)，則根據(jù)相關(guān)規(guī)定，公司股票將面臨被終止上市的風(fēng)險(xiǎn)。
新京報(bào)記者注意到，此前ST中裝股價(jià)連續(xù)下跌，3月4日、5日、6日，ST中裝收盤價(jià)分別為3.69元/股、3.51元/股、3.33元/股。3月6日，ST中裝發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)提示公告稱，公司股票已連續(xù)3個(gè)交易日（2025年3月4日、3月5日、3月6日）收盤價(jià)格跌幅偏離值累計(jì)超過(guò)12%，根據(jù)《深圳證券交易所交易規(guī)則》的有關(guān)規(guī)定，公司股票交易屬于異常波動(dòng)情形。
主要銀行賬戶被凍結(jié)
截至目前，ST中裝因主要銀行賬戶被凍結(jié)已被實(shí)施其他風(fēng)險(xiǎn)警示且尚未解決。據(jù)ST中裝2024年3月1日發(fā)布的公告，公司因主要銀行賬戶被凍結(jié)，根據(jù)深圳證券交易所《股票上市規(guī)則（2023年8月修訂）》第9.8.1條第（六）項(xiàng)“公司主要銀行賬號(hào)被凍結(jié)”的規(guī)定，公司股票交易觸及了“其他風(fēng)險(xiǎn)警示”情形。自2024年2月27日復(fù)牌起，深圳證券交易所對(duì)公司股票交易實(shí)施其他風(fēng)險(xiǎn)警示，公司股票證券簡(jiǎn)稱由“中裝建設(shè)”變更為“ST中裝”。
2024年7月25日，ST中裝發(fā)布《關(guān)于公司股票被實(shí)施其他風(fēng)險(xiǎn)警示相關(guān)事項(xiàng)的進(jìn)展公告》披露，公司基本賬戶已經(jīng)解除凍結(jié)，公司部分主要銀行賬戶及貨幣資金仍處于被凍結(jié)狀態(tài)?；谏鲜銮闆r，公司仍處于主要銀行賬戶被凍結(jié)的情形。
據(jù)今年3月7日ST中裝最新公告，深圳市福田區(qū)人民法院原計(jì)劃于2025年3月6日10時(shí)至2025年3月7日10時(shí)止（延時(shí)除外）在京東網(wǎng)司法拍賣網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上公開拍賣實(shí)際控制人莊展諾持有的850萬(wàn)股公司股票。但近日公司通過(guò)京東網(wǎng)司法拍賣網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)查詢獲悉，此次拍賣已被撤回，撤回原因?yàn)楸景概馁u已夠覆蓋執(zhí)行標(biāo)的。
截至該公告披露日，莊小紅和莊展諾合計(jì)持有ST中裝股票2.04億股，其中被司法凍結(jié)和再凍結(jié)2.04億股，占其所持公司總股本的100.00%，占公司總股本的27.71%；莊小紅和莊展諾累計(jì)被質(zhì)押股份為7838.62萬(wàn)股，占公司總股本的10.67%，占其持有公司股份總數(shù)的38.50%。莊展諾尚有1150萬(wàn)股競(jìng)拍完成股份尚未完成過(guò)戶，除上述被撤回的股票拍賣事項(xiàng)外，莊小紅、莊展諾沒(méi)有股票將被拍賣。
新京報(bào)記者注意到，ST中裝還因涉嫌信息披露違法違規(guī)等問(wèn)題被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。2023年12月15日晚，中裝建設(shè)發(fā)布公告稱，公司于當(dāng)日收到中國(guó)證監(jiān)會(huì)出具的《立案告知書》，因公司涉嫌信息披露違法違規(guī)等，中國(guó)證監(jiān)會(huì)決定對(duì)公司立案。截至今年3月6日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)調(diào)查工作仍在進(jìn)行中。
業(yè)績(jī)預(yù)虧，資金鏈緊張
在公司經(jīng)營(yíng)狀況方面，ST中裝面臨業(yè)績(jī)虧損、資金鏈緊張等問(wèn)題。根據(jù)2024年半年報(bào)，2024年上半年，ST中裝實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入12.91億元，同比下降20.74%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為-4.44億元，同比下降673.47%。對(duì)于營(yíng)收變動(dòng)，ST中裝稱，主要系新簽訂單減少及在建項(xiàng)目推動(dòng)放緩所致。
2025年1月20日，ST中裝發(fā)布2024年業(yè)績(jī)預(yù)告，預(yù)計(jì)2024年歸母凈利潤(rùn)虧損13.6億元至16.6億元，上年同期虧損7.02億元；扣非凈利潤(rùn)虧損13.8億元至16.8億元，上年同期虧損6.73億元。
對(duì)于業(yè)績(jī)變動(dòng)情況，ST中裝在業(yè)績(jī)預(yù)告中稱，因公司處于預(yù)重整程序中，且主要銀行賬戶被凍結(jié)，對(duì)公司的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)產(chǎn)生了一定影響，資金鏈緊張，在建項(xiàng)目推動(dòng)放緩，工程周期延長(zhǎng)，施工收入減少；為加速回款，推動(dòng)存量項(xiàng)目快速結(jié)算，擠壓利潤(rùn)空間；公司對(duì)于到期后沒(méi)有及時(shí)完成續(xù)貸合同造成逾期，已按照合同約定計(jì)提了利息和罰息，導(dǎo)致財(cái)務(wù)費(fèi)用大幅度增加；公司優(yōu)化管理結(jié)構(gòu)、精簡(jiǎn)員工隊(duì)伍，并按有關(guān)規(guī)定支付經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金，導(dǎo)致工資薪金大幅度增加；因部分應(yīng)收賬款回收不及預(yù)期，基于謹(jǐn)慎性原則，對(duì)可能發(fā)生減值損失計(jì)提相應(yīng)減值準(zhǔn)備；公司還對(duì)部分因資金鏈斷裂、進(jìn)展緩慢或市場(chǎng)政策變更等因素影響的資產(chǎn)進(jìn)行減值測(cè)試，并基于謹(jǐn)慎性原則，計(jì)提相應(yīng)減值準(zhǔn)備。
新京報(bào)記者 張潔
編輯 王琳
校對(duì) 穆祥桐
